1inch เปิดตัว Aqua ที่ให้ผู้ใช้มีสิทธิ์ดูแลตนเองและแบ่งปันสภาพคล่อง

1inch เมื่อเร็ว ๆ นี้ เปิดตัว โปรโตคอลอควากรอบสภาพคล่องที่ใช้ร่วมกันซึ่งให้ผู้ใช้สามารถใช้สินทรัพย์ชุดหนึ่งกับหลายๆ ชุดได้ Defi กลยุทธ์ต่างๆ ในเวลาเดียวกัน ช่วยลดความจำเป็นในการล็อกเงินทุน และเก็บโทเค็นไว้ในกระเป๋าเงินของผู้ใช้ ขณะที่กลยุทธ์ต่างๆ สามารถเข้าถึงสภาพคล่องผ่านการดำเนินการแบบอะตอมมิก 

Aqua ได้รับการออกแบบมาเพื่อลดการกระจายตัวของสภาพคล่อง ปรับปรุงประสิทธิภาพของเงินทุน และลดความยุ่งยากในการโต้ตอบกับการเงินแบบกระจายอำนาจระหว่างผู้ใช้และนักพัฒนา

Aqua คืออะไรและทำงานอย่างไร

Aqua คือโปรโตคอลใหม่จากเครือข่าย 1inch ที่ให้ผู้ใช้สามารถแบ่งปันสินทรัพย์เดียวกันในกลยุทธ์การซื้อขายที่หลากหลาย โดยไม่ต้องฝากสินทรัพย์เหล่านั้นไว้ในพูลแยกต่างหาก ตามปกติแล้ว ผู้ให้บริการสภาพคล่องจะต้องเลือกกลยุทธ์เดียวและล็อกเงินทุนไว้ในสัญญาอัจฉริยะ แต่ Aqua ได้เปลี่ยนแปลงรูปแบบดังกล่าว

Aqua ติดตามการอนุมัติยอดคงเหลือจากแต่ละกระเป๋าเงิน และอนุญาตให้กลยุทธ์ดึงและส่งคืนสินทรัพย์เฉพาะในขณะที่มีการซื้อขายเท่านั้น ไม่มีการเคลื่อนไหวใดๆ เว้นแต่ธุรกรรมจะได้รับการยืนยัน โครงสร้างนี้หมายความว่าผู้ใช้สามารถรองรับคู่สกุลเงิน AMM, สวอปที่เสถียร หรือกลยุทธ์ที่กำหนดเองได้พร้อมกัน

การออกแบบสภาพคล่องร่วมนี้เชื่อมโยงโดยตรงกับการมุ่งเน้นประสิทธิภาพของเงินทุนของ 1inch แทนที่จะแข่งขันกันเพื่อมูลค่ารวมที่ล็อกไว้ (TVL) กลยุทธ์ต่างๆ สามารถเข้าถึงฐานเงินทุนเดียวกันได้ สำหรับผู้ใช้ วิธีนี้ช่วยลดการกระจายตัวของเงินทุน ส่วนสำหรับนักพัฒนา วิธีนี้ช่วยลดกลไกการฝาก ถอน และรวมเงินทุน

ทำไมจึงสร้าง Aqua ขนาด 1 นิ้ว

ก่อน Aqua สภาพคล่องจะถูกกระจายไปยังหลายพูล ผู้ให้บริการที่ถือครอง USDT, USDC และ ETH จะต้องแบ่งเงินทุนระหว่าง AMM, พูลเสถียร หรือกลยุทธ์ที่กำหนดเอง แต่ละพูลต้องมีการฝากเงินแยกต่างหาก และการเลือกกลยุทธ์หนึ่งหมายถึงการสูญเสียผลตอบแทนที่อาจเกิดขึ้นจากอีกกลยุทธ์หนึ่ง สิ่งนี้ทำให้เกิด:

• การแตกตัวของทุน
• การแข่งขันระหว่างกลยุทธ์
• ต้นทุนโอกาสที่สูงขึ้น
• ลดความลึกของสภาพคล่อง
• ประสิทธิภาพที่จำกัดสำหรับเครือข่ายขนาดเล็ก

Aqua จัดระเบียบโครงสร้างนี้ใหม่โดยจัดการกระเป๋าเงินเสมือนเป็นสระสภาพคล่อง กลยุทธ์ต่างๆ จะอ่านยอดคงเหลือโดยตรงและดำเนินการซื้อขายแบบอัตโนมัติตามกฎที่กำหนดไว้ล่วงหน้า

ความสามารถหลักของโปรโตคอล Aqua

สภาพคล่องร่วมกันระหว่างกลยุทธ์ต่างๆ

Aqua อนุญาตให้ใช้สินทรัพย์เดียวกันได้หลายกลยุทธ์ในเวลาเดียวกัน ซึ่งหมายความว่าผู้ให้บริการสภาพคล่องจะไม่แบ่งโทเค็นระหว่างกลุ่มที่แยกจากกันอีกต่อไป

การดูแลตนเองตามค่าเริ่มต้น

เงินจะไม่ถูกโอนออกจากกระเป๋าเงินเว้นแต่ผู้ใช้จะลงนามในธุรกรรม หลักการสำคัญของ Aqua คือไม่ต้องดูแลทรัพย์สิน สถาบันและผู้สร้างตลาดยังสามารถใช้สัญญาอัจฉริยะเพื่อสร้างระบบสมดุลร่วมได้ แต่สถาปัตยกรรมหลักยังคงเป็นแบบดูแลทรัพย์สินด้วยตนเอง

ค้นพบโครงการอันน่าตื่นเต้น...

โครงการอันน่าสัญญา...

(โฆษณา)

บทความต่อ...

ไม่มีการล็อคหรือมัดจำสระว่ายน้ำ

ไม่มีการฝากหรือถอนเงิน กลยุทธ์การเข้าถึงสภาพคล่องขึ้นอยู่กับยอดคงเหลือในกระเป๋าเงินและสิทธิ์ที่อนุญาต

การดำเนินการแบบอะตอมมิก

Aqua จะย้ายสินทรัพย์เฉพาะเมื่อธุรกรรมเสร็จสมบูรณ์ทั้งสองฝ่ายเท่านั้น ซึ่งช่วยให้มั่นใจได้ถึงความปลอดภัยและลดความเสี่ยง

ความเรียบง่ายของนักพัฒนา

นักพัฒนาไม่ได้บริหารจัดการเงินทุนหรือเขียนตรรกะทางบัญชี พวกเขาใช้ Aqua เพื่อค้นหายอดคงเหลือและสร้างผลิตภัณฑ์เพิ่มเติมโดยใช้ SDK, ไลบรารี และเอกสารประกอบของ Aqua

สภาพคล่องร่วมกันทำงานอย่างไรในทางปฏิบัติ

กระเป๋าเงินที่ถือ USDC, USDT และ ETH สามารถอนุมัติสินทรัพย์ทั้งหมดสำหรับกลยุทธ์หลายรายการพร้อมกันได้ ตัวอย่างเช่น:

• สถานะสภาพคล่องที่เข้มข้นของ USDC–ETH
• สถานะสภาพคล่องที่เข้มข้นของ USDT–ETH
• ตำแหน่งสวอปแบบคงที่ของ USDC–USDT

โดยทั่วไปแล้ว การดำเนินการนี้จะต้องมีพูลแยกกันสามพูล เมื่อใช้ Aqua แต่ละกลยุทธ์จะเข้าถึงโทเค็นเดียวกันภายใต้กฎของตัวเอง แม้ว่ากลยุทธ์หนึ่งจะเกินขอบเขตที่กำหนด กลยุทธ์อื่นๆ ยังคงใช้งานได้ เนื่องจากเงินทุนยังไม่ถูกล็อกไว้

การออกแบบนี้ช่วยเพิ่มสภาพคล่องที่มีประสิทธิภาพ ผู้ใช้สามารถนำโทเค็นเดียวกันไปใช้ในหลายกลยุทธ์ เพิ่มการใช้งานเป็นสองเท่าหรือสามเท่า ขึ้นอยู่กับสภาวะตลาด

Aqua มีความหมายต่อระบบนิเวศ DeFi อย่างไร

Aqua เปลี่ยนแปลงวิธีการไหลเวียนของสภาพคล่องข้ามเครือข่าย แทนที่แต่ละโปรโตคอลจะแย่งชิงเงินฝาก กลยุทธ์ต่างๆ จะได้รับสิทธิ์ในการเข้าถึงสภาพคล่องที่ผู้ใช้ควบคุมร่วมกัน ซึ่งจะช่วย:

• การแตกตัวของส่วนล่าง
• ปรับปรุงคุณภาพการดำเนินการ
• รองรับสภาพคล่องที่ลึกซึ้งยิ่งขึ้นทั่วทั้งเครือข่าย
• เปิดใช้งานการสร้างตลาดอัตโนมัติที่มีประสิทธิภาพมากขึ้น
• ระดมทุนยูทิลิตี้ต่อดอลลาร์ของเงินทุน

เครือข่ายขนาดเล็กยังได้รับประโยชน์เนื่องจากสภาพคล่องที่ใช้ร่วมกันจะลดความจำเป็นในการมี TVL ขนาดใหญ่เพื่อรองรับการซื้อขายที่ใหญ่ขึ้น

การเปิดตัวของนักพัฒนาและการเข้าถึงล่วงหน้า

1inch ได้เปิดให้นักพัฒนาซอฟต์แวร์ใช้งาน Aqua ก่อนที่จะเปิดตัวอินเทอร์เฟซสาธารณะ นักพัฒนาสามารถเริ่มทดลองใช้ Aqua SDK ซึ่งประกอบด้วย:

• ห้องสมุด
• เอกสารฉบับเต็ม
• กลยุทธ์การอ้างอิง
• ตัวอย่างการบูรณาการ

นักพัฒนาสามารถสร้างกลยุทธ์ต่างๆ โดยใช้ SwapVM ซึ่งเป็นโปรโตคอลของพันธมิตรที่ให้ทีมงานสามารถรวบรวมแนวทางต่างๆ โดยใช้ชุดคำสั่งที่สร้างไว้ล่วงหน้า 1inch เสนอค่าตอบแทนสูงถึง 100,000 ดอลลาร์สำหรับการปรับแต่ง การปรับปรุงประสิทธิภาพการทำงาน และการรายงานจุดบกพร่องในช่วงนี้

สถาปัตยกรรมและแนวทางทางเทคนิคของ Aqua

การออกแบบกลยุทธ์แบบโมดูลาร์

กลยุทธ์ต่างๆ ดำเนินการอย่างอิสระและกำหนดเงื่อนไขของตนเอง เลเยอร์บัญชีของ Aqua จะจัดการการเข้าถึง กฎ และข้อจำกัด เพื่อให้มั่นใจว่าการดำเนินการเป็นไปอย่างถูกต้อง

การสอบถามยอดคงเหลือแทนการฝากเงิน

แอปพลิเคชันไม่จำเป็นต้องจัดการตรรกะการฝากเงินอีกต่อไป แต่จะสอบถามยอดคงเหลือปัจจุบันจาก Aqua และดำเนินการซื้อขายตามตัวเลขเหล่านั้นแทน

การดึงและส่งคืนสภาพคล่องอะตอม

เมื่อลงนามธุรกรรมแล้ว กลยุทธ์ต่างๆ จะยืมสินทรัพย์ที่จำเป็นและส่งคืนภายในการดำเนินการแบบอะตอมเดียวกัน วิธีนี้ช่วยให้มั่นใจได้ว่าเงินทุนจะไม่ตกอยู่ในความเสี่ยงระหว่างขั้นตอนต่างๆ

รองรับกลยุทธ์หลายประเภท

Aqua สามารถรองรับ:

• AMM และโมเดลสภาพคล่องที่เข้มข้น
• อัลกอริทึมการสลับที่เสถียร
• ตรรกะที่กำหนดเองที่กำหนดโดยนักพัฒนา
• กลยุทธ์การทำตลาด
• การออกแบบเส้นทางข้ามสายโซ่

การออกแบบมีจุดมุ่งหมายเพื่อลดความซับซ้อนในการสร้างตลาดและลดความซ้ำซ้อนในระบบนิเวศ

ระบบนิเวศและจังหวะเวลาที่กว้างขึ้นของ 1 นิ้ว

Aqua เป็นส่วนหนึ่งของความพยายามของ 1inch ในการขยายโครงสร้างพื้นฐาน DeFi เครือข่าย 1inch รองรับผู้ใช้มากกว่า 26 ล้านคน และประมวลผลข้อมูลได้มากกว่า $ 259 ล้าน ในปริมาณรายวันในวันที่ 18 พฤศจิกายน ผ่านตัวรวบรวม DEX

โครงการริเริ่มล่าสุด ได้แก่:

• Coinbase ผสานรวม API ของ 1inch เพื่อปรับปรุงการดำเนินการสวอป
• การสลับข้ามสายโซ่ดั้งเดิมระหว่างเครือข่าย Solana และ EVM
• การขยายสู่เครื่องมือการกำหนดเส้นทาง กระเป๋าเงิน และสภาพคล่อง

ส่วนหน้าของ Aqua มีกำหนดเปิดตัวในปีหน้า ก่อนหน้านั้น เวอร์ชันตัวอย่างสำหรับนักพัฒนาจะอนุญาตให้เข้าถึง:

• การสร้างกลยุทธ์ใหม่
• การทดสอบการรวมระบบ
• ให้ข้อเสนอแนะ
• เตรียมความพร้อมสำหรับการนำไปใช้อย่างกว้างขวางมากขึ้น

ตัวอย่างนี้กระตุ้นให้ชุมชนกำหนดว่าสภาพคล่องที่แบ่งปันกันจะทำงานอย่างไรในสภาวะโลกแห่งความเป็นจริง

สรุป

Aqua คือเฟรมเวิร์กสภาพคล่องที่ใช้ร่วมกัน ซึ่งช่วยให้ผู้ใช้สามารถรองรับกลยุทธ์ DeFi หลายกลยุทธ์ด้วยเงินทุนเดียวกัน ในขณะที่ยังคงรักษาสินทรัพย์ไว้ได้อย่างสมบูรณ์ ช่วยลดการกระจายตัวของสภาพคล่อง เพิ่มประสิทธิภาพของเงินทุน และลดความจำเป็นในการใช้กลไกการรวมสินทรัพย์แบบฝากเงิน สำหรับนักพัฒนา Aqua มอบสภาพแวดล้อมที่ง่ายขึ้นสำหรับการสร้างกลยุทธ์ สำหรับผู้ใช้ Aqua ช่วยให้สามารถปรับใช้สภาพคล่องได้อย่างยืดหยุ่นโดยไม่ต้องล็อกโทเค็น

แหล่งข้อมูล:

1. แพลตฟอร์ม X ขนาด 1 นิ้ว: https://x.com/1inch

2. ประกาศ - นักพัฒนา Aqua เปิดตัว: สถาปัตยกรรมแบบเปิดเพื่อปลดล็อกสภาพคล่อง DeFi: https://blog.1inch.com/aqua-developer-release/

3. 1inch แนะนำโมเดลสภาพคล่องร่วม DeFi 'Aqua' - รายงานโดย The Block: https://www.theblock.co/post/378999/1inch-aqua

4. 1inch เปิดตัวโปรโตคอลที่ช่วยให้กลยุทธ์ DeFi หลายรายการแบ่งปันเงินทุนเดียวกัน - รายงานโดย CoinDesk: https://www.coindesk.com/web3/2025/11/17/1inch-launches-aqua-a-protocol-letting-multiple-defi-strategies-share-the-same-capital